鑒于2006年全國重點電煤合同簽訂前景不容樂觀,煤電雙方繼續僵持局面延續至春節前末見化解跡象。為了保障煤炭、電力生產穩定,1月28日,國家發展改革委、鐵道部、交通部聯合下發《關于繼續做好部分電煤價格協商,保障2006年煤炭電力生產供應的緊急通知》,要求尚未完成簽合同的部分重點煤炭、電力企業,在2月份內,完成全年電煤合同和運輸合同簽訂任務。
在濟南煤炭供需銜接會后,發改委再次出面斡旋煤電雙方矛盾。而對于煤炭供需形式的判斷,是煤電雙方博弈的籌碼。
2005年煤炭市場總體形勢分析及主要特點
(一)煤炭產能繼續增長,新增資源快速增加,但增幅卻低于前幾年。
近年來,受煤炭需求拉動,煤炭價格持續上漲,企業經濟效益提高,提高了煤炭擴大企業產能的積極性,特別是私營礦井規模擴大,使得2005年我國煤炭產量仍繼續快速增長。但由于2005年我國煤炭安全事故頻發,國家對煤礦安全的整治力度不斷加大,關停了一大批礦井,對原煤產量造成一定影響,煤炭生產的增幅有所降低(見表1)。預計2005年煤炭產量(規模以上企業)增長幅度在10%左右,比2004年增幅回落3個百分點,全年生產原煤約19億噸。如果加上一些地方和鄉鎮煤礦的產量,預計2005年全年生產原煤約21億噸。再考慮進出口因素(全國煤炭出口比2004年減少1300萬噸,煤炭進口增加700萬噸,新增2000萬噸),2005年全年國內煤炭資源增加量為1.5億噸。
(二)需求增幅有所回落,煤炭社會庫存增多,供求關系趨向寬松。
由于宏觀調控成效進一步顯現,以及國家大力發展循環經濟和推進節約型社會建設,高耗能產品的過快增長繼續受到抑制,社會各方面的節能效果日益明顯。國內煤炭需求在經歷了前兩年的高速增長之后,在今年增速將有所減緩。預計2005年國內煤炭需求將達19.3億噸,增加15200萬噸,同比增長8.5%。
(三)2005年煤炭運輸能力得到了大幅提高,運輸“瓶頸”制約有所緩和。
預計2005年大秦、侯月兩線分別新增煤炭運輸能力5000萬噸。整個鐵路運煤將增長1.2億噸,增速達11.9%。水路運煤能力也大幅提高,全年將能達3.9億噸,增速達15%。同時由于出口的減少,內貿水路運煤增速將超過20%,大大提高了國內煤炭供應能力。公路運煤也相應大幅增加,僅“三西”地區(山西、陜西、內蒙西部)公路外運煤就可達1億噸,極大地提高了煤炭運輸能力。
(四)由于市場供求關系逐步寬松,煤炭市場價格扭轉了持續數年的上漲趨勢,出現了一定程度的回落。
從流通環節價格環比指數看,1、2月份煤炭價格雖然還在上漲,但上漲乏力。3月份開始價格回落;其中在第三季度價格滑落速度最快,進入四季度以后,受到國家治理整頓煤炭生產秩序、企業開始冬儲煤炭、下半年火電機組大批投產擴大了煤炭需求以及市場心理預期向好等因素影響,持續了近半年的煤炭價格下滑,從10月初開始止跌回升。
從價格同比指數看,從4月份開始,煤炭價格雖然比去年同期仍然上漲,但上漲幅度開始回落,到11月,同比增幅僅僅為1.17%,遠遠低于2004年11月22.31%的水平。
另據對全國36個大中城市的煤炭消費市場上一些品種的價格監測,煉焦用煙煤和工業鍋爐煙煤平均價格分別為524.82元/噸和421.88元/噸,同比分別上漲21.04%和17.20%,也低于2004年22.63%和36.08%的同比增幅
2006年煤炭市場分析預測
(一)國民經濟增長可能放緩,再加上構建節約型社會以及轉變經濟增長方式,將降低煤炭需求的增長。
電力用煤需求:我國電力生產在2006年和2007年將集中大量的釋放,預計2006年新增裝機容量8000萬千瓦,到年底,電力裝機容量將達到5.87億千瓦。雖然新增機組比較多,但由于近兩年電力需求增速呈現出逐步放緩的走勢。2006年預計全年電力需求為26637億度,同比增長11.3%,較2005年進一步放緩,決定了電力用煤需求會穩定增長,但增速會放緩,預計2006年電力行業將新增用煤1.4億噸左右。
鋼鐵用煤需求:由于鋼鐵行業近幾年發展很快,產能急劇擴張,出現了較大的過剩,國家已決定出臺具體措施,將“十一五”期間的鋼材年生產能力控制在4億噸左右,并將淘汰1億噸落后的煉鐵生產能力,5500萬噸落后煉鋼能力,按照每減少1噸鋼材的生產,就要減少1噸原煤的需求的保守數字計算,鋼鐵生產對煤炭的需求每年將減少6000萬噸以上。
其他方面對煤炭的需求:建材工業用煤在2010年前將會穩定增加,平均增長率為1.1%左右,至2010年后較為平穩,但總體變化不會很大;化工行業用煤量存在極大的不確定性,最主要的就是煤變油項目。據國家安監總局透露,除神華500萬噸煤炭直接液化項目已動工興建外,云南先鋒、黑龍江依蘭、河南平頂山等地的煤炭直接液化項目的前期工作已經基本完成,相繼進入建設階段。此外,今年以來,不少省份和大型煤炭企業都開始延伸產業鏈,大上煤制甲醇項目,這也為化工行業用煤增添了不確定性;生活用煤考慮城鎮燃料多樣化和農村用煤的增加,總體略有降低，但變化不大。
出口需求:根據發改委公布的信息,2006年我國煤炭出口配額數量為8000萬噸,與2004年和2005年的煤炭出口配額數量相同,這方面的需求增長不明顯。
據初步預測,2006年全國煤炭總需求量為21億噸,增長1.0億噸左右,需求增量低于2005年。
(二)從供給上看,近兩年由于市場上煤炭價格不斷上揚,刺激了社會上各種資金紛紛投入煤礦建設。據不完全統計,目前全國在建的煤礦項目有2000多個,這些項目將陸續近兩年投產,預計每年會增加兩到三億噸的煤炭生產能力。
據統計,截至2005年4月,全國持有煤炭生產許可證的煤礦核定能力為22.6億噸,超過2006年總需求,產能過剩的壓力逐步顯現。此外,大量缺乏安全保障、資源與環境保護的個體、私營小煤礦、煤窯,憑借其投入不足的超低成本優勢,在被有關部門整治之前,會加大生產力度,擠占更多的市場份額,導致一段時期內煤炭實際產量大幅增加。而且這部分產能、產量既不能通過正常的市場競爭機制淘汰出局,在現有條件下也難以真正關閉停產,更無法在相關統計數據中反映出來。根據2004 年和2005 年的煤炭在建規模,估計2006 年新增的產能將在2.5 億噸左右。扣除關閉中小煤炭企業以及停止煤炭行業在建工程的施工造成的影響大約1 億噸左右之后,2006 年實際的新增產能大約在1.5 億噸左右,同比增幅在6%-7%之間。
(三)2006年運力對煤炭運輸的影響將逐步緩解。
在鐵路運煤上,鐵路明年將新增6000萬噸的煤炭運輸能力,其中大秦線增量5000萬噸,其他線路增加1000萬噸(侯月線增加400萬噸),新增運量的線路仍是大秦線和侯月線。鐵道部將對大秦線從裝車源頭開始,改造萬噸裝卸點,增加C80大噸位貨車;實行大客戶戰略,為大客戶提供運力保障;大力發展戰略裝車點,規模化、集約化的煤炭戰略裝車點,大秦線占全國鐵路煤炭運量的比重逐年增加。
在水路運煤上,到2005年年底,北方七港擁有煤炭裝船能力3.6億噸,其中專業化的泊位能力達3.3億噸;目前,從事國內運輸干散貨運輸船舶約390艘、1120萬載重噸,水運運力與運輸需求基本平衡。
另外,運輸緩解已經引起水運費用降價。如目前秦皇島至上海的煤炭運輸費用,已經由去年的每噸120元人民幣下降到40元人民幣左右。而運費下降必將引起煤炭價格繼續往下調整。
(四)國際煤炭供求和價格對國內煤炭會產生一定的影響,但影響較小。
國際煤價下半年以來處于持續走低的狀態,將對國內價格產生聯動影響。澳大利亞BJ煤炭現貨價格從7月份的52美元/噸,跌到了每噸40美元以下,創出2004年1月以來的新低。但是國際煤價下跌相對于國內購買價來說仍然不低,即使按照目前的價格,進口煤炭的成本也高于直接從國內購買。另外,長期以來國際煤價對國內價格走勢的影響并不明顯。
(五)其他影響煤炭價格的因素。
1.電煤價格仍有上漲沖動。目前電煤與商品煤價格“雙軌制”矛盾依然突出,尤其是在一些煤炭產量較大的省份,過低的電煤價格會使得電廠用煤頻頻告急,單單采用行政手段是很難解決問題的,電煤價格緩慢上升的壓力較大。
2.資源稅的提高會促使煤炭成本升高,從而會推動煤炭價格上漲。據統計,2005年1—10月份,原中央財政煤炭企業原選煤單位成本為206元/噸,比上年末全年平均單位成本增加42元/噸,上升25.8%,而且,煤炭銷售成本也在不斷上升,將推動市場煤炭價格緩慢上漲。
3.國家加強對煤炭生產的調控,關閉部分條件差的小煤窯,也會造成市場上煤炭供給量的減少,從而延緩煤價下調速度。全國目前具備安全生產能力的礦井產量只有12億噸,僅占2004年煤炭產量19.56億噸的61.3%,另外38.7%的煤炭產量共7.56億噸，是在沒有安全保障的情況下生產出來的。如果這7.56億噸煤炭產量都將被關閉,必然會引起新一輪的煤炭供應緊張,從而對穩定煤炭價格是一個有力的支撐。
2006年煤炭市場價格走勢預測
基于以上分析,盡管2006年將有大批煤礦新增產能投入,但煤炭產量增長幅度不會過大,預計將保持適度增長,不會出現煤炭供給明顯大于需求的狀況,考慮到運輸中轉情況以及煤炭成本等因素,2006年煤炭供求基本平衡,不同時段略微偏緊與略微偏松交替出現,不同地區略微偏緊與略微偏松同時發生,價格高位運行將是主流趨勢。
分季度來看,一季度因春節因素,小煤礦開工不足,煤炭總產量較少,電煤需求卻很大,同時鐵路運煤受到春運的影響,水路運力又不足,仍需消化去年庫存及搶運,形勢最為嚴峻,市場煤炭價格仍有緩慢上漲潛力;二季度水電增長迅速,電煤需求環比增長不大,而煤炭產量和鐵路水路運力都大幅提高,供需最為舒緩,預計價格將略有回落;三、四季度,煤炭產量足夠保證需求,鐵路、水路整體運輸能力較低仍是煤炭供需環節的瓶頸,預計仍需組織煤炭搶運,煤炭價格轉而上漲的可能性較大。
分區域來看,煤炭生產消費格局的顯著差異短期內難以消除,地域性供需壓力將長期存在。東北、華北及西北地區供需狀況較好;華東、華南地區運輸壓力依然較大,要保證供需平衡仍需搶運,煤炭價格預計也有上漲空間;華中地區對火電依賴程度較小,但產煤主要集中在河南、四川兩地,且由于地形復雜運輸不便,供需形勢仍比較嚴峻,煤炭價格仍將呈現繼續上漲態勢;此外2005年山西、四川產煤大省因電煤價格過低出現電煤短缺局面,電煤雙方的價格分歧2006年會繼續存在,給電煤供應帶來很大不確定性,局部地區電煤價格可能適度調高。
(作者為國家發 改委價格監測中心研究員
